很久很久以前，古代的人总能将自己想要实现的梦想一一实现。然而，就在这个非常让人向往的时代中，出现了一位皇帝，他英俊、潇洒，还有几个美丽、迷人的女儿。其中最讨人喜爱的就是他的小女儿，真叫人赞叹不已，太阳见了都很嫉妒她，她就像天上的仙女一样美丽。
在皇宫外面，那有一片茂密、幽静的丛林。而在丛林里靠近水潭的地方有一棵老椴树，老椴树已有很大的年纪了，深水潭也流淌了几百年。在炎热的日子里，小公主经常独自一人走进丛林，坐在老椴树下乘凉。她有一个最大的爱好，就是把手中的金球来回地扔在空中，转着它玩，不过只有在她心闷的时候，她才会这样做。
这一天，发生一件扫兴的事，小公主正玩着手中的金球，一不小心没接住，金球嗖的一声掉到了深水潭中，消失得无影无踪。这可把小公主急坏了，她看着一眼望不到底的深水潭，眼睛里渐渐地流出泪水。正在这时，小公主忽然听到有人在叫她：“嗨！您为什么哭得这么伤心？到底发生了什么事？”小公主急忙向周围找，看那说话的到底是谁，他在哪里。突然，一只大青蛙从水中蹦了出来，绿色的皮肤，眼睛大大的，嘴里还不停地念叨着什么。
小公主笑着对它说：“嗨！你怎么跳上来了，青蛙水手。我刚才一不小心把金球丢进了深水潭中，再也找不到了。”
青蛙对她说：“行啦，我知道了，你先别哭，这一切都包在我身上，我来想办法，不过，你得先答应我，一旦我把金球给你拿了回来，你怎样来感谢我呢？”
小公主又说：“好朋友，如果你真帮我拿回金球，你要什么我都答应你，比如说，漂亮的衣服啦，珍贵的宝石啦，或是我头上顶着的黄金冠帽啦，你都可以拿去。”
话刚说完，青蛙又对小公主说：“您的什么珍珠呀，宝石呀我都不想要，我只希望您做我的知心朋友，以后咱们一起生活，不管是吃饭还是出去玩耍，咱们都在一块，到了夜里，我还要和你睡在一张床上，享受与其他人不一样的富贵生活。如果你能够满足我的愿望，我会立刻跳到水中，把您的金球拿回来，送到您手中。”
小公主高兴地叫道：“嗯！我答应你的要求，只要你把金球从水中拿出来给我，我就满足你的所有愿望。”但是，小公主心里却不想这么做，只是嘴上说说罢了。她在想：“你这只又丑又笨的大青蛙，只会说大话，天天在水潭中大声地叫，我怎么可以和你交朋友呢？”
青蛙相信了小公主说的话，转身一头扎进水中，在深水潭里找金球。时间很快地过去了，突然青蛙从水中露出身子，嘴里还咬着金球，接着，它把金球从口中吐了出来，放在老椴树下的草地上。小公主看到后，顿时蹦了起来，可当她刚一拾起金球，转身就跑得无影无踪。
青蛙大声地喊着：“等等我！等等我！你必须把我带走！我追不上你，你慢点跑。”
青蛙在后面不停地叫着，但是小公主仍继续向前跑，头都不回一下，这下把青蛙急坏了，没办法，它看着小公主的身影一直向城堡跑去，自己只好没精打采地回到了深水潭。小公主真的把它忘掉了。
又过了一天，朝廷里大大小小的文武百官正要和小公主一起用餐的时候，忽然听到一阵噼噼啪啪的响声，好像有谁正沿着大理石台阶一步一步地向大门口爬着，又是一阵“哐、哐”的敲门声，只听门外的人喊道：“快把门打开，小公主，我要进去和你共进晚餐。”这时，正在用金碟吃饭的小公主站起身来到大门口，她刚一开门，只见一只大青蛙正趴在大门口，呱呱地冲着她说话。小公主吓坏了，马上把门关上，她战战兢兢地回到自己的座位上，心里开始发慌。皇帝看自己的女儿显出一副精神失常的模样，走过来对她说：
“我的女儿，你刚才出去看到了什么？怎么一回来就变成了这样，看把你吓的，到底出什么事了？”
小公主慌慌张张地说：“没什么大事，刚才我在门外看到了那只非常恶心的大青蛙。”
“青蛙怎么会自动跑到这儿来？他来做什么？”皇帝说。
小公主便一五一十地把昨天在丛林中发生的事全都告诉了父亲，“昨天，我一个人去了深水潭的老椴树下玩金球，一不小心把金球丢到了水里，我急得哭了，于是把那只青蛙招来了，我便答应它，如果它钻进潭中，能把我的金球拿回来给我，我就满足它的心愿，让它成为我的知心朋友，但是，它今天真得来到了这里，硬要我和它在一起。”话还没说完，敲门声又响了起来，青蛙又叫道：
“我亲爱的小公主啊，请你快点让我进去，我是你最亲爱的朋友，请你快点打开门吧！你难道忘了昨日发生的事，就在那深水潭旁边，你的金球丢在水中，答应我得到球后，满足我的心愿。”
皇帝听完青蛙的话后，冲着小公主说：“你做得不对，既然人家帮你找回了金球，你就应该答应人家的要求，快打开门请青蛙进宫。”于是，惭愧的小公主无话可说，只好让青蛙进入宫殿，青蛙高兴地又蹦又跳，随小公主一起坐在皇帝的旁边，后来，它又喊：“让我坐在你身边！”
小公主顿时浑身一颤，给吓怕了，皇帝还是命令她把青蛙放在自己的身边。青蛙被公主抱到她的座位上。但是，这时的青蛙却不大开心，爬上桌子又对公主喊，“快把你的金碟子拿来，让我用一下，我要和你一起吃晚餐。”闷闷不乐的公主在没有办法的情况下，只好把金碟子拿给它用。饥饿的青蛙大口大口地吃着晚饭，但是小公主却时不时地想吐，什么饭菜也咽不下去。最后，青蛙吃得饱饱的，它又开口说道：“哎呀！撑死我了，我快走不动了，现在我觉得很困，请让我睡在你的床上吧！而且你还要抱着我，和我一起睡觉。”
小公主听到这话，顿时哭了起来，别说和这只大青蛙睡觉了，就是碰一碰它都会被吓破胆的。这时皇帝对小公主说：“当初人家尽力帮助了你，你不要忘恩负义，不管人家长什么样，都要尊重它才对。”
听了父亲的话后，小公主便伸出双手一把把青蛙抱在胸前，向楼梯走去，来到自己的屋子后，小公主又一把将青蛙抛到房子的小角落里。但是，当她准备爬到床上睡觉的时候，青蛙从墙角跳到公主的床上说：“我很困，我要你抱着我一起睡，并且你再也不能离开我，否则，你父亲知道后又该骂你了。”
这一下把小公主气疯了，她抓起青蛙的双腿猛地向墙上撞，想要把青蛙撞死。
“你真是气死我了，该死的丑东西，快死掉吧！”
青蛙摔落到地上，突然变成了一位英俊、潇洒的王子，只见他一头乌黑的亮发，浓浓的双眼晶莹透亮，脸上充满了笑容。变回原形的王子终于将自己的遭遇向小公主诉说了一遍。不久以前，王子被一个可怕的老巫婆施了法术，告诉他，只有遇到小公主，才能把他身上的法力解除，逃出深水潭。后来，皇帝也知道了王子的遭遇，便下了一道圣旨，让公主和这位王子成为终生伴侣，并命令公主第二天随王子回他们的国家。又过了一个晚上，清早，天刚刚亮，皇宫外早已停放了一辆由八匹大马牵着的大马车，细长玉白的毛在马头上摇来摇去，发着金光的马具架在马背上。一位忠诚的仆人亨利正跟在马车的后面。自从他的主人——王子殿下变成青蛙以后，他的心都要碎了，为了不让自己脆弱的心破裂，他便找来三个铁箍一一地套在自己的胸口上。
年轻的王子带上美如天仙的公主上了马车，朝着自己的国家驶去。亨利紧随其后，非常仔细地侍候着自己的主人和王妃。马车缓缓地开着，忽然，他们隐隐约约听到了啪啪哒哒的破碎声，像是有东西被打开了一样。马车仍继续的走着，但是破碎声一次接着一次，坐在车厢里的王子殿下和王妃还以为车子坏了呢。伸头一看才知道，原来仆人亨利看见王子找到公主，并变回原形，心里非常高兴，就连那三个被套在他胸口上的铁箍都自觉地断裂开了。